金融监管宛如一部俄国大片《守夜人》。它改编自谢尔盖·卢科扬涅科的不朽名著。守夜人跟踪黑暗的异己势力，维持善与恶之间的平衡；而守日人则是监视光明力量的活动。
一、风险往往源于面对繁荣的盲目乐观
据第三方机构的行业报告显示，2016年中国互联网金融行业市场规模将达17.8万亿元，报告预计未来五年，行业年均复合增长率将达到24.67%，到2020年预计超过43万亿元。
繁荣的背后，更大考验扑面而至——2016年以来，一个名为“防控金融风险”的词组开始在中国财经媒体密集出现。
从2017年4月开始，维护金融安全首次被提高到了治国理政的新高度。
结合全球货币量化宽松、经济持续低迷的背景，中国虽然保持着经济较高速度增长，维持着整体的繁荣和稳定，但毕竟也在承受货币超发、债务沉重的压力以及经济转型、产能过剩的强烈阵痛，繁荣中积累的金融体系自身的脆弱性也在加剧，防范系统性风险爆发已成当务之急。
即使监管获得了业界广泛认同和深度配合，但在一些具体操作思路和措施上，还是出现了一些不容忽视的争论。
比如在金融监管的顶层设计上，是坚持当下三会合一的模式，还是针对混业经营已成趋势推动“统一认识、统一标准、统一监管”，而过去“一统就死，一放就乱”的经验教训如何避免？再比如在企业（尤其是中小企业）普遍钱紧的背景下，如何处理好监管与发展的关系？毕竟监管不是越严越好，必要的业务还是要允许做，包括流动性、企业之间的资金融通如何保障？这不仅需要强力行政手段要遏制短期金融风险爆发，更有赖于建立一个符合当下中国国情的金融风控的长效机制——这点倒与房地产调控有异曲同工之处。
二、这是一门科学，更是一门艺术
金融严管是大势所趋，法治金融是努力方向，公平金融是美好愿景。监管层希望尽快找到其中的平衡点。
而如何在有效经营风险的前提下，提高金融效率，获取经营利润，抢占市场份额，分秒必争的互联网金融企业也在苦寻未来出路。
何以解忧？唯有创新。
随着被称为“史上最严互联网金融监管政策”的靴子落地，一批借创新之名行违法违规活动之实的机构得以被严厉整治，互金行业开始洗牌。科技巨头则借此强势涌入，开始一场浩浩荡荡的“拨乱反正”运动。
2016年9月1日，百度高级副总裁朱光正式宣布：“百度金融要做真正意义的金融科技公司。用技术去撬动传统金融行业，提升金融行业的效率，为更多的用户服务。践行普惠金融”；2017年3月，蚂蚁金服提出新概念 “techfin”，蚂蚁要用tech（技术），去支持金融机构的fin（金融），将自己定位成技术公司……
这些科技巨头的强势接盘，有力地推动互联网金融向着降低金融交易成本、提高金融资源配置效率、提升金融服务的普惠性和覆盖面、积极服务实体经济的人间正道回归。
而在如何有效防范金融风险方面，他们也在探索自己的适配方案。
首先，在模式创新上，推动互联网金融垂直化，从而真正催生互联网产业链金融。金融是服务于实业的，而垂直化的互联网金融相当匹配，能够进行针对性的扶持产业发展，形成互惠互利，从而避免重蹈唯利是图、投机牟利的覆辙，并真正融入国家经济建设主战场。例如像“农业互联网金融”，从农业生产到农业加工，以及农产品销售一条龙的金融服务。
其次，以大数据+智能化+区块链为核心的技术升级不仅将极大地提升金融风险防控能力，还能在传统国有金融主导的当下获得更多生存和发展空间。
当前，金融业创新加速，新业务、新产品、新服务、新渠道、新的运营方式不断出现，云计算、大数据等新技术得到广泛应用，强力推动整个行业加速发展。但同时，新技术带来新风险，当前金融信息安全形势严峻，各类新型诈骗屡禁难止。加上个别领域存在监管黑洞，对同类资产管理产品监管尺度不一且存在不合理监管竞争，又与监管部门重发展轻监管，缺乏统筹协调、执法不严等痼疾交织并发，成为风险重要诱因。
这一方面有赖于金融监管部门制定标准，配套制度与监管，规范市场秩序、保障信息安全、提高市场效率、增强信息透明度，更好地满足全社会对金融创新的需求。
另一方面则要倚重企业加强自律，提升自身防控风险的技术水平和管理水平，从被监管者转型为法治金融的参与者、共建者。
三、技术创新成为实现这一切的根本
在刚刚过去的2017清华五道口全球金融论坛上，百度副总裁张旭阳明确提出，“在人工智能阶段，人工智能、大数据、区块链，会成为我们所谓金融科技在场景革命之后，新的金融科技革命2.0的核心技术。”
张旭阳表示，“新技术已经在渗透资产管理行业的各个领域，包括数据采集和分析，投资研究。并且可以在战略资产配置、战术资产配置，包括交易执行方面，通过人工智能提升效能。更为关键的是，这些技术在改变我们的清算、核算和风险控制。比如通过区块链技术，我们可以更好的看到底层资产，从我们基础资产流转过程中的不同阶段，去跟踪，可溯。也就是说，技术在改变资产管理行业的一些底层架构。”
这意味着互联网金融主力军正逐步褪去闯入者的形象，变成金融行业的赋能者、变革者、创新者——只有让真正的FinTech发挥功效，监管的规范效能才能被正面放大。
作者/石述思
